IMPORTANCIA DE LA PLANEACION FINANCIERA EN LAS EMPRESAS

Para que una empresa siga funcionando es necesario desarrollar un plan financiero y se debe considerar la nueva inversión que se necesita para los gastos del mes, por ejemplo en el presupuesto de efectivo marca las transacciones de operación y las transacciones de financiamiento con esto nos podemos dar cuenta de que nuestras inversiones de cada mes afectan al siguiente y así sucesivamente podemos hacer un plan a uno o varios meses incluso a unos pocos años también con nuestra determinación de ventas, el precio por unidad del producto o del servicio y la determinación de ventas unitarias o determinación del servicio y los gastos fijos podemos calcular la inversión necesaria y también si necesitamos financiamiento esto nos ayuda a visualizar  en nuestros estados proforma cuanto será de costos, si tenemos utilidad o pérdida.

Según los autores Stephen, et al, Weston, Brealey y Myer definen la planificación financiera como la proyección de ventas y lo que se pretende hacer en el futuro así como también los recursos que se necesitan para lograrlas y con esto comparar la utilidad con la inversión. Para esto en muy útil el punto de equilibrio que consiste en el volumen de ventas ene l cual no habrá utilidad ni una pérdida, por debajo del punto de equilibrio habrá una pérdida y por encima una utilidad, el punto de equilibrio es útil para saber cual es la cantidad mínima de ventas para la supervivencia de la empresa, existe una formula para calcular el punto de equilibrio y es la siguiente:

PE= ___CF____

1-    CV/IN

Donde:

PE= punto de equilibrio

CF= costos fijos

CV= costos variables

IN= ingresos netos

Calculando y determinado el punto de equilibrio se puede conocer cuanto es lo mínimo que el negocio tiene que vender para que no haya pérdidas.

 

proyectos de inversión

 

Para que una empresa empiece a invertir es necesario elegir un proyecto de inversión para lograr el de mayor utilidad se tiene que elegir uno de varios calculándolos y optar por el mejor. Los métodos de inversión son el Valor Presente Neto (VPN), la Tasa Interna de Retorno (TIR). Para calcular estos es necesario conocer la inversión inicial, los flujos de efectivo de operación anual y los flujos de efectivo de terminación del proyecto.

El valor presente neto consiste en la diferencia entre el costo de una inversión y el valor del mercado, este mide el valor creado por una inversión y solo se opta por el que arroje un valor positivo y con este poder invertir. Para calcular el VPN existe un procedimiento que es dividir el valor anual entre la tasa de interés fijado mas uno a la potencia uno en el primer año, la potencia dos en el segundo y así sucesivamente según los años a invertir, se tendrá que comparar con la inversión inicial y si la rebasa es conveniente invertir si no lo hace no lo es y se tendrá que optar por otro proyecto con cantidades diferentes pero posibles, con esto podremos conocer que inversión es la de mayor utilidad para la empresa.

Existe otro método de valuación para invertir y es la Tasa Interna de Retorno que a diferencia del VPN es necesario encontrar la tasa de interés a prueba y error, para facilitar esto es necesario conocer la tasa del VPN del proyecto elegido y fijar una tasa un poco mayor que no exceda su doble hasta encontrar la que mas se acerque en ceros a la inversión inicial, de lo contrario debe ser rechazada.

El Método de Periodo de Recuperación determina el tiempo en el que se recupera la inversión inicial o sea cuantos años nos tardamos en recibir la cantidad inicial y es favorable cuando el tiempo de recuperación no excede el periodo establecido.

El Índice de Rentabilidad es otro método usado para evaluar un proyecto de inversión calculando la tasa beneficio costo, el resultado tiene que arrojar un valor mayor a 1el cual será ganancia por cada peso invertido y si es menor quiere decir que no se obtendrá ganancia alguna.

Estos cuatro métodos son eficaces siempre y cuando se calculen de forma correcta pero en el mundo financiero es mas común utilizar el VPN ya que es el más confiable y de mayor facilidad para calcular, en comparación con en TIR no se tiene que estar buscando la tasa de interés y esto lo hace más rápido, confiable, de manera más directa y se puede calcular más de un proyecto.